11月24日，2023金牛企業(yè)可持續發(fā)展論壇暨第一屆國新杯·ESG金牛獎頒獎典禮成功舉辦。會(huì )上，由嘉實(shí)基金、國新咨詢(xún)與中國證券報聯(lián)合推出的《ESG投資助推上市公司高質(zhì)量發(fā)展》白皮書(shū)隆重發(fā)布。該白皮書(shū)詳細闡述了國內ESG治理及投資的現狀與未來(lái)，對未來(lái)國內ESG市場(chǎng)的挑戰與機遇進(jìn)行了展望，并提出了一系列切實(shí)可行的措施和建議。嘉實(shí)基金表示，希望通過(guò)白皮書(shū)的發(fā)布，能夠持續推動(dòng)資本市場(chǎng)各參與方對ESG理念的認同，賦能上市公司高質(zhì)量發(fā)展。

01

ESG賦能綠色金融

助力上市公司高質(zhì)量發(fā)展

回顧近些年來(lái)，面對百年未有之大變局，ESG理念日漸成為國際共識。而在中國式現代化發(fā)展的新格局下，ESG理念高度契合國家戰略對高質(zhì)量和可持續發(fā)展的要求，逐漸成為市場(chǎng)各個(gè)參與方共同關(guān)注的焦點(diǎn)話(huà)題。

剛剛召開(kāi)的2023年中央金融工作會(huì )議指出，要堅持把金融服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟作為根本宗旨，“把更多金融資源用于促進(jìn)科技創(chuàng )新、先進(jìn)制造、綠色發(fā)展和中小微企業(yè)，大力支持實(shí)施創(chuàng )新驅動(dòng)發(fā)展戰略、區域協(xié)調發(fā)展戰略，確保國家糧食和能源安全等”。會(huì )議強調，要做好科技金融、綠色金融、普惠金融、養老金融、數字金融“五篇大文章”。

而ESG理念所倡導的綠色、可持續、社會(huì )正向效益等核心理念與這些戰略規劃高度契合，尤其ESG已初步形成了完整、成熟、量化可比的框架體系，因此ESG體系可以發(fā)揮引導資源配置和價(jià)值發(fā)現的積極作用，支持社會(huì )資金共同促進(jìn)科技創(chuàng )新、先進(jìn)制造、綠色發(fā)展和中小微企業(yè)等的發(fā)展。同時(shí)ESG作為全球相對共識的價(jià)值體系，也可有助于國內金融市場(chǎng)高水平開(kāi)放。

嘉實(shí)基金總經(jīng)理經(jīng)雷在會(huì )上表示，ESG為資本市場(chǎng)高質(zhì)量發(fā)展提供了具象化的工具和體系，也逐步成為資產(chǎn)管理行業(yè)的共識。當下，國內資產(chǎn)管理行業(yè)ESG體系建設提速，資產(chǎn)管理機構開(kāi)始強化對綠色、低碳和可持續發(fā)展的認知，應用ESG評價(jià)等工具持續完善投資理念和流程，引導資金積極布局與可持續發(fā)展目標相一致的商業(yè)領(lǐng)域。嘉實(shí)基金期待與資本市場(chǎng)各參與者共同構建和完善ESG生態(tài)體系，在服務(wù)國家戰略、推動(dòng)創(chuàng )新驅動(dòng)發(fā)展和經(jīng)濟轉型升級等方面發(fā)揮更大功能效用，推進(jìn)我國上市公司、金融市場(chǎng)向負責任、可持續的方向共同進(jìn)步。

根據《ESG投資助推上市公司高質(zhì)量發(fā)展》白皮書(shū)中的數據來(lái)看，近年來(lái)，上市公司正在積極主動(dòng)擁抱ESG理念，ESG報告披露率近年來(lái)加速提升。2022年，A股ESG報告披露率為34%，較2021年增加3%，披露公司數量為1741家，同比2021年增加18%。在披露率大幅上升的同時(shí)，上市公司在環(huán)境、社會(huì )責任、公司治理各項關(guān)鍵議題方面的表現均有所改善，治理水平也在穩步提升。具體看來(lái)，環(huán)境績(jì)效方面，截至2023財年，約13.3%的A股上市公司披露了范圍一或范圍二的碳排放情況，上升趨勢穩定。公司治理維度，設有ESG治理架構企業(yè)的比例從2021財年開(kāi)始加速上升，兩年從2.8%的比例提升至12.9%。

02

多方合力

構建更完善的ESG生態(tài)體系

相較于海外，我國ESG投資仍處于發(fā)展初期，踐行ESG理念，更需要多方共同努力，才能建立起更完善的ESG生態(tài)體系。此次白皮書(shū)的編制者：嘉實(shí)基金、國新咨詢(xún)和中國證券報，強強聯(lián)合發(fā)揮各自?xún)?yōu)勢輸出的研究成果，也有望為資本市場(chǎng)和企業(yè)價(jià)值發(fā)現或風(fēng)險評估提供新視角。

其中嘉實(shí)基金是國內公募基金ESG先行者和深度踐行者，早在2018年就組建了專(zhuān)職ESG研究部，率先形成本土化ESG評價(jià)體系。目前，嘉實(shí)基金已經(jīng)構建起覆蓋全市場(chǎng)的本土化ESG數據和投研系統，并已將ESG投研成果系統性納入投資研究、策略構建、風(fēng)險管理、盡責管理等各投研流程。其中，嘉實(shí)基金ESG評分體系已覆蓋A股+港股7000余家上市公司，通過(guò)對100多個(gè)細分指標的持續追蹤，形成對上市公司ESG狀態(tài)的深度理解與認知。

隨著(zhù)ESG基礎設施建設的完善，嘉實(shí)在過(guò)去幾年積極開(kāi)展ESG產(chǎn)品化實(shí)踐，在境內外推出了一系列涵蓋不同資產(chǎn)類(lèi)別、不同策略類(lèi)型的ESG主題產(chǎn)品。此外，嘉實(shí)基金也與多家ESG指數公司合作，應用嘉實(shí)ESG數據成果發(fā)布了多個(gè)ESG指數，在以寬基ESG指數為核心的基礎上，形成了涵蓋行業(yè)和主題ESG指數的立體化布局，積極儲備ESG投資策略，持續推動(dòng)ESG研究在投資端的轉化。

國新咨詢(xún)作為中國國新的全資一級子公司，公司業(yè)務(wù)領(lǐng)域涵蓋資訊傳播、ESG咨詢(xún)、國資國企改革發(fā)展等全流程服務(wù)，以積極服務(wù)我國ESG建設為重點(diǎn)，以提升核心競爭力、加快壯大運營(yíng)實(shí)力為基礎，整合研究力量，組建專(zhuān)業(yè)化團隊，依托人才優(yōu)勢以及在經(jīng)濟社會(huì )發(fā)展、量化分析、評級、ESG等方面的豐富實(shí)踐經(jīng)歷，持續深耕ESG領(lǐng)域，為推動(dòng)健全具有中國特色的ESG生態(tài)體系貢獻力量。

此次嘉實(shí)基金、國新咨詢(xún)和中國證券報共同編制的《ESG投資助推上市公司高質(zhì)量發(fā)展》白皮書(shū)，在闡述國內ESG治理及投資現狀與未來(lái)的同時(shí)，重點(diǎn)結合政策監管與資本市場(chǎng)對于ESG投資的推動(dòng)作用、上市公司信息披露的規范化與治理水平的優(yōu)化，分析并評估了國內ESG發(fā)展情況與面臨的關(guān)鍵痛點(diǎn)。在報告結尾，在國家戰略、業(yè)務(wù)需求、與資金關(guān)注三個(gè)維度下對未來(lái)國內ESG市場(chǎng)的挑戰與機遇進(jìn)行了展望。

*風(fēng)險提示：基金投資需謹慎。投資人應當閱讀《基金合同》《招募說(shuō)明書(shū)》《產(chǎn)品資料概要》等法律文件，了解基金的風(fēng)險收益特征，特別是特有風(fēng)險，并根據自身投資目的、投資經(jīng)驗、資產(chǎn)狀況等判斷是否和自身風(fēng)險承受能力相適應?；鸸芾砣顺兄Z以誠實(shí)信用、謹慎盡責的原則管理和運用基金資產(chǎn)，但不保證基金一定盈利或本金不受損失。過(guò)往業(yè)績(jì)不預示其未來(lái)業(yè)績(jì)，其他基金業(yè)績(jì)不構成本基金業(yè)績(jì)的保證。